通胀计算器 (购买力随时间变化)

为什么通胀对长期规划重要

通胀随时间减少金钱的购买力。2% 通胀下, 今日 1000 美元在 25 年后买相当于 610 美元的东西 — 几乎一半。5% 通胀下侵蚀剧烈: 同样 1000 美元 25 年后买相当于 295 美元的。即使「低」通胀也在数十年中无形复利。

这就是为什么长期持现是实际损失, 除非利率超过通胀。0.5% 储蓄账户对 2% 通胀每年损失 1.5%。投资必须跑赢通胀才能保本。

按时代和国家的现实通胀率

美国长期平均 (1913 年起): 约 3.2%。近几十年较低 (2010 年代平均 1.7%) 但 2021-2024 在许多国家飙到 4-9%。多数央行设 2% 为「价格稳定」目标。

日本: 著名的低 (1990-2020 平均约 0%) 但最近升到 2-3%。欧元区: 历史 1-3%, 2022 年 6-10%。英国: 与欧元区类似。新兴市场 (土耳其、阿根廷): 常两位数, 有时恶性通胀。

中国近年通胀 1-3%。长期规划 (10 年+) 在稳定经济假设 2-3% 名义为基线。用 4-5% 压力测试高通胀情景。

两个公式, 两个方向

未来成本: FV = PV × (1 + i)^n。要在 2% 通胀下维持 5 万元/年生活成本 30 年, 那时需要 9.06 万元/年。这是预算规划视角: 未来日期需要多少收入或余额。

现值: PV = FV / (1 + i)^n。25 年后收 100 万元在 2.5% 通胀下今日值约 53.9 万元。这是比较视角: 比较未来现金流 (彩票、退休一次性、退休账户) 时折现到现值以同等比较。

复利使钱指数增长; 通胀指数缩小它。投资真正增长需要实际利率 (名义 − 通胀) > 0。